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9中小企業支援研究　Vol.5当局として、経営判断だからと言って任せておくことはできない。」12（下線は筆者）と提起した。従来型の担保･保証依存型のビジネスモデルに立脚し、真に顧客に寄り添っていない金融機関に対する最後通告にも聞こえる。すなわち、Lazy Bankを脱脚することが求められている。12 http://www.fsa.go.jp/common/ronten/201710/03.pdf【参考文献】Aghion,P. and Bolton,P.,"An Incomplete Contracts Approach to Financial Contracting," Review of Economic Studies, Vol.59 　 No.3,July 1992,pp.473-494.―――, Angeletos,G.M., Banerjee,A. and Manova,K., “Volatility and growth: Credit constraints and the composition of 　 investment”, Journal of Monetary Economics,Vol.57 Issue3,April 2010,pp. 246-265.Berger,A.N. and Udell,G.F.,“Small Business Credit Availability and Relationship Lending: The Importance of Bank 　 Organisational Structure,” Economic Journal, Vol. 112 No. 477, Feb.2002, F32-F53.―――― and ――――,“A More Complete Conceptual Framework for SME Finance," Journal of Banking and Finance, Vol.30 　 Issues11,Nov. 2006, pp.2945-2966.Boot, A.,“ Relationship Banking: What Do We Know?”Journal of Financial Intermediation, Vol. 9 Issue1, Jan. 2000, pp. 7~25. ―――― and Thakor,A.,"Can Relationship Banking Survive Competition?"Journal of Finance, Vol. 55 Issue2 , April 2000, pp. 　 679~713.Caballero, R.J.,Hoshi,T. and Kashyap,A.K., "Zombie Lending and Depressed Restructuring in Japan," American Economic 　 Review,　Dec.2008, Vol.98 Issue 5, pp.943–977.Emran,M.S. and Farazi,S., "Lazy Banks? Government Borrowing and Private Credit in Developing Countries," IIEP-WP-2009-　 9,June 2009.(Institute for International Economic Policy Working Paper Series, George Washington University).Gray,S.,Karam,P. and Turk,R.,"Are Banks Really Lazy? Evidence from Middle East and North Africa," IMF Working Paper 　 (WP/14/86),May 2014.Manove,M.,Padilla,A.J. and Pagano,M.,"Collateral versus project screening: a model of lazy banks,"RAND Journal of 　 Economics, Vol.32 Issue4,Winter 2001,pp.726~744.―――, Nakamura,L.I. and Renault,M., "Transactions Accounts and Loan Monitoring," FRB of Philadelphia, Working Paper 　 No.04-20, Sep. 2004.Mester,L.J.,Nakamura,L.I. and Renault,M., "Transaction Accounts and Loan Monitoring," FRB of Philadelphia,Working Paper 　 No.05-14,June 2005.(Review of Financial Studies,Vol 20 Issue3,May 2007,pp.529~556.)Ono, A. and Uesugi I.," The Role of Collateral and Personal Guarantees in Relationship Lending: Evidence from Japan’s Small 　 Business Loan Market," RIETI Discussion Paper Series 05-E-027, Nov. 2005.Pinkowitz,L.,Stulz.R, and Williamson.R, "Bank Power and Cash Holdings: Evidence from Japan,"Review of Financial Studies, 　 Vo.14 Issue4,Oct. 2001,pp.1059-1082. Rajan.R, and Winton.A., "Covenants and Collateral as Incentives to Monitor," Journal of Finance,Vol.50 Issue4,Sep. 　 1995,pp.1113-1146. World Bank(Task Force for the Design, Implementation and Evaluation of Public Credit Guarantee Schemes for Small and 　 Medium Enterprises), Principles for Public Credit Guarantee Schemes for SMEs,Aug. 2015.柿沼重志・東田慎平「信用補完制度の再設計 ― 中小企業の経営の改善発達を促進するための 中小企業信用保険法等の一部を改正する　 法律案 ―」『立法と調査』2017年4月、No. 387、pp.54～67。近藤隆則「銀行貸出市場に対する政府の関与についての実証研究 －金融危機対応策を中心に－」（一橋大学大学院商学研究科博士論文）　 『一橋大学機関リポジトリ　HERMES-IR』2015年3月20日。村本孜『制度改革とリテール金融』有斐閣、1994年6月。―――『リレーションシップ・バンキングと金融システム』東洋経済新報社、2005年2月。―――『リレーションシップ・バンキングと知的資産』金融財政事情研究会、2010年12月。―――『中小企業支援･政策システム　～金融を中心とした体系化～』蒼天社出版、2015年6月。―――「レイジー・バンク(Lazy bank) の超克 : 信用調査マニュアルと事業性評価 」『成城大学社会イノベーション研究』第12巻第1号、　 2017年2月、pp.517～550。OECD『対日経済審査報告』各年版。（Economic Survey of Japan,every edition)小野有人・植杉威一郎「リレーションシップ貸出における担保・保証の役割 ～中小企業庁「金融環境実態調査」に基づく実証分析～」『みず　 ほ総研論集』2006年Ⅰ号、pp.1-41。胥鵬「コーポレートガバナンス、銀行の機能と担保の是非」『経済志林』（法政大学経済学部学会） 第75巻第１号、2007年7月、pp. 299-　 322。渡辺努・植杉威一郎編『検証 中小企業金融　－根拠なき通説の検証―』日本経済新聞出版社、2008年9月。

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